在以规则完善为导向的法治央企建设中，坚持合规展业是一切经营活动必须遵循的第一准绳。面对“后疫情时代”的复杂局面，加快形成资本市场服务经济社会高质量发展的制度、机制和文化是坚决维护金融安全的重要举措。长城证券以新理念回应新时代，在中国华能集团有限公司（以下简称“集团公司”）“三色文化”引领下进一步拓展合规文化内涵，并赋予其新的意义，通过强化顶层设计、善用抓手、凝聚合力，让合规文化理念落地生根。

一、合规文化赋能证券行业行稳致远

（一）强化合规管理与央企担当一脉相承

合规文化建设是证券公司实现主动合规的有效手段，是高质量发展的“内功”和根基，与央企的合规管理共生于全面依法治国战略部署。国资委2018年印发《中央企业合规管理指引（试行）》对合规的含义进行了明确界定；2021年《关于进一步深化法治央企建设的意见》要求更好发挥法治工作的支撑保障作用。因此，对于具有国资背景的证券公司，将合规文化建设与央企合规管理理念相融合，能够为央企高质量发展提供更加有力的支撑保障。

（二）合规是证券行业的历史选择

现代意义上的“合规”虽是舶来品，但在中华民族文治教化漫长的演进中“规矩意识”早已根植于血脉。新世纪伊始，监管当局果断出手结束了无序扩张、良莠混杂的证券行业草莽时代。2019年，“合规、诚信、专业、稳健”的行业文化体系应时而生，“合规”作为居于首位的价值理念，为资本市场的行稳致远保驾护航。

（三）合规文化建设是证券公司使命使然

证券公司是行业合规文化理念的承载者和执行者，发挥承上启下的关键作用。在金融产品种类日益丰富，金融改革有序推进的新时代，守住不发生系统性金融风险底线，需进一步压实资本中介机构责任。新《证券法》开启了由“事前监管”走向“事中和事后监管”的注册制时代，金融司法与金融监管协同共治，根本性的改变了资本市场监管环境。法律制度的变革和创新，彰显了证券公司勤勉尽责、坚守“看门人”职责的重要意义。

二、“三色”合规文化引领长城证券高质量发展

（一）红色文化——勇毅担当，以合规赓续央企使命

长城证券肩负新时代国企使命，传承集团公司以“红色”立身，服务国家、造福社会之精神，勇于担当、敢于作为，并在近年以“三大三多”（大学习、大调研、大作为，多做一些、多担一些、多成一些）作风建设专题实践为抓手，积极打造具有良好风险管控和抵御能力的央企控股国有券商特色合规文化体系，让合规文化理念深入血脉、融入基因。2022年，长城证券按照统一部署，深入开展“合规管理强化年”专项工作，以有担当、有作为的合规管理角色回应红色使命。

（二）绿色文化——以客户为中心，践行合规社会责任

在协同发展、和谐共进的“绿色”文化中彰显华能集团社会责任担当，这不仅关乎高标准的社会道德底线，更是企业社会价值创造的体现。多年来，长城证券与资本市场发展同频共振，将合规文化建设融入社会责任履行。为满足大众金融需求，长城证券依托便捷有效的互联网投教基地，传播知识、提示风险，特色化投教产品多次获深圳辖区最受欢迎投教产品等荣誉；遵循实质合规原则，强化客户适当性管理，高效完成APP长辈版研发，助力老年人及特殊群体投资者跨越“数字鸿沟”。

（三）蓝色文化——专业立身，合规与业务互相成就

集团公司与时俱进的“蓝色”文化为合规专业化发展提供源源不断滋养。合规的底色是专业，长城证券始终以“价值创造”为引领，坚持合规前置。实践表明，合规赋能业务发展并非仅是口号，长城证券及时对“投行应诉化”“数字合规”等热点问题开展专题研讨，划定红线，强化理论指导实践，落实提前论证，从前端把控量化、OTC等新业务、新产品合规风险，降低试错成本。长城证券还积极发挥合规智库作用，增强合规文化穿透力。

三、全方位保障筑牢合规文化防线

（一）顶层设计，铸牢合规之“魂”

党建铸魂——新时代党的建设总要求为证券行业以党建引领高质量发展明确了目标和方向。公司党委充分发挥把方向、管大局、促落实的重要作用，积极推动党的政治优势转化为合规文化的创新优势和发展优势。治理铸魂——在“党建引领合规文化、合规文化提升合规管理”的长期实践中，公司通过合规文化进章程、明确合规管理目标等方式确保“三会一层”归位尽责。战略铸魂——公司在准确把脉国家、行业新发展格局并探究集团公司“三色文化”本质内涵基础上，确定了“安全、领先”战略思想，将安全视作做好一切工作的前提和基础，以“合规是底线”的共识支撑公司文化理念“四梁八柱”，毫不动摇地将合规文化建设与公司治理、发展战略、商业模式、行为规范深度融合。

（二）善用抓手，打造合规之“矛”

制度之矛——制度的优劣决定合规管理的高度，长城证券通过“制度建设月”活动全面梳理完善制度体系，600余项制度让合规管理有依据，风险防控有章法。数字化之矛——聚焦数字化、平台化两大核心，通过打造智慧合规管理系统，提升管控效率，实现执业行为精准监控。考核之矛——建立完善合规考核管理体系，细化66项指标，切实发挥考核“指挥棒、风向标”作用。问责之矛——严格落实“双罚”和终身追责要求，明确裁量标准，以增加程序透明度的方式维护程序正义，并通过主动问责，形成震慑。

（三）凝聚合力，铸强合规之“盾”

垂直管理之盾——长城证券建立分支机构三级合规管理体系，缩短管理半径。虽非业内首创，但通过制定“傻瓜式”《工作手册》、严格合规经理“入口关”把控、赋予考核权等方式，充分激发分公司的统筹和支点作用。协同管理之盾——合规管理效能的发挥以提升组织能力为基础，公司通过PMO会议、投行业务内控联席会等机制，推动内控条线协同共御风险。全员合规之盾——公司坚持合规从高层做起，夯实“第一道防线”职责；强化《合规动态》宣传阵地建设，以文化浸润畅通合规管理毛细血管。

百舸争流，奋楫者先。在新的征程上，长城证券将立足粤港澳大湾区，深入贯彻新发展理念，紧紧围绕集团公司工作部署，坚定成为新型产业金融的开创者和践行者，为集团公司加快建设具有全球竞争力的世界一流现代化清洁能源企业作出新的贡献。